Anlagestrategie
Der Berenberg Sentiment Fund investiert in ein breit diversifiziertes Portfolio unterschiedlicher Anlageklassen. Bei der zugrundeliegenden Anlagephilosophie ist es das Ziel positive Renditen über den gesamten Marktzyklus durch die Analyse global geschriebener und gesprochener Nachrichten in verschiedenen Sprachen (alternative Daten) zu erreichen. Mit Hilfe neuester Technologien im Bereich der Datenanalyse und Mustererkennung (Machine Learning) werden diese Nachrichten in Echtzeit analysiert und Handelssignale für die Investitionsentscheidung generiert. Neben den Erträgen aus der aktiven Allokationssteuerung durch die Sentimentsignale sollen laufende Zinseinnahmen durch ein Anleiheportfolio generiert werden.
- Global diversifizierter Makrofonds basierend auf alternativen Sentimentdaten (Marktstimmung) und modernster Technologie.
- Geringere Abhängigkeit von der Entwicklung der Aktien- und Rentenmärkte
- Gute und sehr diversifizierende Ergänzung zu vielen anderen Fondskonzepten
- Anlageuniversum mit Schwerpunkt auf den Anlageklassen Rohstoffe und Währungen
Ausführliche Hinweise zu den Chancen und Risiken dieses Fonds sind dem Verkaufsprospekt zu entnehmen.
Indexierte Wertentwicklung
Wertentwicklung in 12 Monatszeiträumen
Währungen
Länder
Assetklassen
Top Holdings
Monatlicher Marktkommentar
Der Juli war an den US-Aktienmärkten von einer starken Rotation weg von Mega Caps, Technologie-, Wachstums- und Momentumwerten hin zu Small Caps und Value-Aktien geprägt. Die Erwartung einer baldigen Zinswende durch die US-Notenbank, eine sich abschwächende US-Konjunktur sowie ein zunehmender Pessimismus gegenüber Mega-Caps dominierten das Marktnarrativ. Ein ähnliches Bild zeigte sich an den europäischen Aktienmärkten, wo Small Caps und Value-Aktien eine deutliche Outperformance gegenüber ihren Pendants aufwiesen. Unerwartet niedrige US-Inflationszahlen und Konjunktursorgen führten auf beiden Seiten des Atlantiks zu Renditerückgängen bei sicheren Staatsanleihen. Bei den Rohstoffen konnte der Goldpreis in Euro deutlich zulegen, während Rohöl auf Monatssicht über 7% verlor. Der EURUSD schließt den Monat mit +1,15%. Der Berenberg Sentiment Fund beendete den Juli mit einer Performance von -0,11%.
Portfolio Management
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Nico Baum
Nico Baum ist seit Juli 2018 bei Berenberg tätig. Neben der Leitung des Innovation & Data Teams ist Nico Baum auch Head of Business Management & Development im Asset Management.
Zuvor war Nico Baum COO & Portfoliomanager in einem Asset Management FinTech mit Fokus auf Big Data Analytics beschäftigt. Davor arbeitete er im Investment Banking einer führenden deutschen Bank in Frankfurt und Hongkong.